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老師,這題計算乙種投資組合的貝塔系數(shù)怎么算?是第4題。

老師,這題計算乙種投資組合的貝塔系數(shù)怎么算?是第4題。
2021-01-22 06:06
答疑老師

齊紅老師

職稱:注冊會計師;財稅講師

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2021-01-22 06:21

你好同學,這個題這樣算12%=8%十阝*3.4%.阝=1.18

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快賬用戶9633 追問 2021-01-22 06:57

老師:我是這樣做的,錯在哪里?這樣做的話貝塔系數(shù)就是負數(shù)

老師:我是這樣做的,錯在哪里?這樣做的話貝塔系數(shù)就是負數(shù)
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齊紅老師 解答 2021-01-22 07:17

你好同學,capm模型中(rm-rf )又叫做風險溢價或者風險收益率,所以3.4%是在等式右側,你放在了左側,貝塔系數(shù)可正可負,但是考試中一般都是正的。

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快賬用戶9633 追問 2021-01-22 07:20

那我這樣做的對嗎?

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齊紅老師 解答 2021-01-22 07:23

不對,12%=8%十貝塔x3.4%,貝塔系數(shù)是1.18

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快賬用戶9633 追問 2021-01-22 07:27

老師:答案是0.85。我不明白為啥8%不算呢?

老師:答案是0.85。我不明白為啥8%不算呢?
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齊紅老師 解答 2021-01-22 07:32

這是貝塔系數(shù)的定義式,因為這個模型各種組合收率,風險溢價及必要收益率在各個教材和輔導教材不一樣,我覺的你考的應該是cpa,所以建議多采用真題,財管真題里這個模型一般是計算必備步驟,沒涉及過貝塔的定義式

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你好同學,這個題這樣算12%=8%十阝*3.4%.阝=1.18
2021-01-22
學員你好,答案AC,β是投資組合的系統(tǒng)風險,因為非系統(tǒng)風險在市場組合中會被分散,標準差衡量的是系統(tǒng)風險+非系統(tǒng)風險,因此投資組合的標準差一般低于被組合各證券標準差的算術加權平均值
2022-03-12
同學,你好!稍等需要計算下
2022-03-20
你好 可以用另外方法計算證券投資組合收益
2022-09-04
因為β資產(chǎn)=β權益 /[1%2B(1-所得稅率)×產(chǎn)權比率],所以計算β權益的時候就使用原計算出來的β資產(chǎn)套用公式計算
2024-03-28
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